焦点日报 | 上海土拍有买家豪掷150亿,当代债务自救有新进展

宏观政策：

1、福建省：发布土地管理条例，延长动工开发期限最长不得超过1年

6月6日，福建省自然资源厅于近日发布福建省土地管理条例，条例要求采取延长动工开发期限的，应当签订补充协议，从补充协议约定的动工开发日期起，延长动工开发期限最长不得超过一年。国有建设用地使用权人应当在国有建设用地使用权有偿使用合同或者划拨决定书约定、规定的动工开发日期内动工。因政府、政府有关部门的行为，或者因自然灾害等不可抗力造成动工开发延迟导致土地闲置的，国有建设用地使用权人应当向设区的市、县（市、区）人民政府自然资源主管部门提供土地闲置原因说明材料，经审核属实的，依照相关规定处置。采取延长动工开发期限的，应当签订补充协议，从补充协议约定的动工开发日期起，延长动工开发期限最长不得超过一年。

2、广东省广州市：放宽落户，大专学历可落户花都、从化及增城区

6月6日，广州花都发布消息称，《国家城乡融合发展试验区广清接合片区广州（片区）实施方案》正式印发，内容指出广州片区将在花都区、从化区、增城区建构差别化入户政策。还将通过在花都区、从化区、增城区建构差别化入户政策，率先启动在广清接合片区广州（片区）建立城乡有序流动的人口迁徙制度的序幕。具体措施包括，学历条件将由全日制本科降至全日制大专，对不符合当前广州户籍迁入政策的国内普通高校全日制本科学历或学位（单证）以及全日制技师学院预备技师班、高级工班毕业人员，也纳入差别化入户的学历条件范围。

3、广东省清远市：7月至年末住房公积金贷款额度上调至较高60万元

6月5日，据广东省清远市住房公积金管理中心官网，近日，清远市出台《关于对住房公积金贷款政策阶段性调整的通知》，该通知称，自2022年7月1日起至2022年12月31日，个人较高住房公积金贷款额度由40万元提高至50万元，夫妻双方较高贷款额度由50万元提高至60万元。2023年1月1日起，恢复住房公积金个人贷款较高额度40万元、夫妻双方较高贷款额度50万元的政策。

4、广东省珠海市：职工可提取公积金帮助子女等直系亲属支付首付或还贷

近日，珠海市印发了《发挥住房公积金作用支持服务“产业排名前列”工作方案》，内容指出珠海市缴存职工可提取账户余额的90%帮助其直系亲属（配偶、父母、子女）购房支付首付款，也可按还贷提取逐月提取公积金用于帮助其直系亲属（配偶、父母、子女）偿还购房贷款。具体来看，珠海市缴存职工可提取账户余额的90%帮助其直系亲属（配偶、父母、子女）购房支付首付款，也可按还贷提取逐月提取公积金用于帮助其直系亲属（配偶、父母、子女）偿还购房贷款。按照《方案》，缴存职工在珠海市购买保障性住房与在珠海市购买商品住房实行同等的公积金贷款和提取政策。外市缴存职工在珠海市购房实行与珠海市缴存职工无差别的公积金贷款政策。

5、广东省中山市：购买一手新建住房可提取公积金支付首付

6月5日，中山市发布《关于实施职工购买新建商品住房提取住房公积金支付首付款政策的通知》，内容指出为支持刚性和改善性住房需求，促进房地产业良性循环和健康发展，提高职工使用住房公积金的便利度，中山市缴存职工购买本市一手新建商品住房，本人及配偶可提取住房公积金账户余额用于支付首付款，提取总额不超过《商品房买卖合同》约定的首付款金额。

6、江西省九江市：暂取消购房行政性限制，降二套房首付、提高公积金额度等

6月4日，江西省九江市人民政府办公室近日印发《促进房地产业健康发展和良性循环若干措施的通知》。《通知》表示，要支持人民群众合理购房需求。其中要充分发挥市场在资源配置中的决定性作用，支持人民群众对住房改善性需求，暂时取消购房的行政性限制措施。同时，《通知》提出，将降低二套房首付比例。其中，购买二套房申请住房公积金贷款的，贷款首付比例由40％降低至30％。将提高了住房公积金贷款的较高额度、实施阶段性购房补贴，并给予交易契税财政补贴，同时鼓励商业银行更好满足购房者的合理住房融资需求。明确提及减轻企业开发成本，包括适当降低竞买保证金比例，竞买保证金比例调整为起始总价的20％。

融资动态：

1、日照城投集团：拟发行20亿元公司债，状态更新至已受理

6月6日，上交所信息披露，日照城投集团有限公司拟发行2022年面向专业投资者非公开发行公司债券，目前项目状态更新至“已受理”。本期债券拟发行总额20亿元，债券品种为私募，承销商/管理人为华安证券股份有限公司。

2、天津建投集团：拟发行300亿债券项目并提交注册

6月6日，上交所公司债券项目信息平台显示，天津建投集团2022年面向专业投资者公开发行公司债券项目状态为“提交注册”。本次债券品种为小公募，拟发行金额300亿元，发行期限为不超过15年，发行价格为按面值平价发行，票面利率将由网下询价簿记结果确定。据其募集说明书，此次募集资金将用于偿还公司债券本金，进一步优化资本结构，提升公司抗风险能力。

3、天津建投集团：拟发行上限10亿元短期融资券，期限1年

6月6日，上清所披露，天津城市基础设施建设投资集团有限公司发布2022年度第九期短期融资券发行文件。本期基础发行金额5亿元，发行金额上限10亿元，期限1年，无担保。本期债务融资工具按面值发行，利率通过集中簿记建档方式确定，起息日6月9日。本期短期融资券基础发行金额为5亿元，发行金额上限为10亿元，募集资金全部用于偿还天津城市基础设施建设投资集团有限公司本部存量债务。

4、黄山城投：拟发行9.3亿元中期票据，期限3年

6月6日，黄山城投集团有限公司发布2022年度排名前列期中期票据募集说明书。本期发行金额人民币9.3亿元，发行期限3年，主承销商及簿记管理人为交通银行股份有限公司，联席主承销商为中信银行股份有限公司。本次注册中期票据15亿元，拟用于已发行债务融资工具的到期兑付，本期发行金额为9.3亿元。本期中期票据募集资金主要归还债务为“19黄山城投MTN001”。

5、中南建设：发行1.57亿美元新票据，息票率12.00%

近日，中南建设发布公告称考虑到在满足或放弃交换要约的先决条件的前提下，为交换而投标的旧票据以及交换要约下的交换对价，公司发行本金总额为1.57亿美元的新票据。截至2022年6月2日下午4时（北京时间）交换要约已届满，JIAZHO10.87506/18/22和JIAZHO1206/08/22的有效投标金额分别为5476万美元和1.11亿美元（占未偿余额的75.17%和73.68%），未满足较低接受金额。该公司表示，虽然上述旧票据的较低接受金额在截止日期之前未能被满足，公司已经决定从交易要约中剔除该条件。在满足交换要约的其他条款和条件的前提下，公司将全额接受此类旧票据进行交换。考虑到在满足或放弃交换要约的先决条件的前提下，为交换而投标的旧票据以及交换要约下的交换对价，公司发行本金总额为157,012,200美元的新票据。新票据将于2023年6月5日到期，除非根据其条款提前赎回。新票据的息票率为12.00%，于2022年12月6日和2023年6月5日进行付息。

投资动态：

1、上海市：首批集中供地厦门建发和招商蛇口等房企均有斩获

6月6日，上海2022年首批集中供地第三天，共出让闵行、奉贤区4宗地块，总起价98.8亿元，多家知名房企均有斩获。其中，闵行区七宝镇古美北社区S110501单元18-01、22-01地块，厦门建发&华发通过一次性报价，以26.58亿元竞得，楼面价50573元/平方米，溢价率8.99%。招商蛇口（001979）象屿联合体以40.43亿元竞得202201611号，闵行区吴泾镇紫竹科学园区MHPO-1004单元09A-11A地块，溢价率约5%，成交楼面价29734元/平方米。此外在6月1日，上海2022年首批集中供地正式揭幕的排名前列天，招商蛇口先是以底价62.5亿元竞得普陀中山北社区宅地，又联合香港置地及徐汇城投以47.33亿元竞得徐汇斜土街道地块，涉及金额较大。

2、山西省太原市：34.48亿元挂牌10宗地块，总面积约54.08万平米

近日，太原市规划与自然资源局官网披露，10宗地块集中挂牌拍卖，总面积约为54.08万平方米（约合811.27亩），总起始价为36.476亿元；本次挂牌的10宗地将在6月22日公开拍卖。其中，SP-2217地块为10宗地块中起始价较高的地块，东至规划路，西至双塔北路，北至空地，南至南内环东街，出让面积101153.04平方米，出让用途商业；起始价为75720万元。

经营动态：

1、祥生控股：拟9250万出售嘉兴项目公司50%股权予浙江交控

6月5日，祥生控股宣布，全资附属公司祥生地产与浙江省交投控股订立股权转让协议，出售湖州交投祥生房地产开发有限公司（目标公司）50%的股权予买方，代价为现金9250万元。于订立股权转让协议的同时，卖方、湖州吴兴交投祥生置业有限公司（卖方及买方各持有50%）及目标公司订立债务转让协议，据此，卖方将向目标公司转让其结欠湖州吴兴的债务2475万元，以抵销目标公司结欠卖方相同金额的债务。公告指出，目标公司由卖方及买方于2017年10月就物业项目开发共同成立。于本公告日期，目标集团开发的大部分物业项目已售出，而位于浙江省嘉兴市总建筑面积约为420,787平方米的若干物业项目（包括住宅及配套物业）仍在建中。祥生控股董事预期，该等在建物业项目将于2022年底前竣工及交付。因此，出售事项为该集团提供了较早变现其投资的机遇，从而可改善该集团的流动资金状况。

2、宝能集团：有信心尽快解决流动性问题，地产板块加强项目经营管理

近日，宝能集团召开董事长办公会，宝能集团旗下宝能汽车集团、城发集团、物流科技集团、食品科技集团针对五月份经营工作进行复盘总结，并对下一阶段经营目标与计划作了汇报。姚振华指出国家围绕稳住经济大盘推出了一系列政策措施，制造业、房地产业、物流业、新能源汽车产业等领域迎来发展机遇。随着外部形势逐渐向好，集团有信心尽快解决流动性问题。其中提到，城发集团要全面加强现有项目的经营管理，保建设、保交付、保销售、保回款，挖掘资产潜力，加大经营力度。

3、当代置业：获法院批准召开大会审议债务重组计划

近日，当代置业发布公告称，开曼群岛大法院于5月31日发布命令，指示可召开计划债权人大会，以审议并酌情批准计划（不论法院有否批准或施加修改、增补或条件），大会将于6月29日举行。今年3月，当代置业已与超过75%的债券持有人完成重组支持协议签订，这表示该公司获得了绝大多数债务人的实际性支持。据悉，在后续的法院程序中，该公司获得整体债权人75%以上出席人数的一半以上支持率后，则可以正式通过法院重组，全面解除相应的债务违约。

4、湖北联发：拟通过股权置换及现金收购的方式进行重大资产重组

6月6日，湖北省联合发展投资集团有限公司拟进行重大资产重组。联发投"19鄂联投MTN003"及"22鄂联投SCP002"2022年排名前列次持有人会议的议案提到，联发投拟进行重大资产重组。本次交易采用协议转让，联发投以股权置换和现金购买相结合的方式自湖北联投购入湖北工建、清能集团、宏泰城发等8家公司股权、1家合伙企业财产份额，并将联交投等7家公司股权作为交易对价划至湖北联投，交易价格基于所涉及资产的评估价值或账面价值确定。

5、禹洲集团：穆迪称其未能按时付息或引发交叉违约，加速其他债务偿还速

6月6日，穆迪将禹洲集团控股有限公司（01628.HK)的公司家族评级(CFR)从“Caa2”下调至“Ca”，并将该公司的高级无抵押评级从“Caa3”下调至“C”。展望维持“负面”：禹洲集团于2022年5月31日宣布，在宽限期届满后，公司未能支付若干债券的利息。禹洲集团未能按时支付利息一事，反映出该公司有限的财务灵活性和薄弱的流动性。该事件或将引发交叉违约，并加速该公司其他债务的偿还速度。因此，禹洲集团可能会进行债务重组，并不得不依靠出售资产或潜在投资者的投资来获得偿债所需的资金。然而，这些筹资活动的执行风险较高，债权人的回收前景仍不明朗。由于存在结构性次级风险，禹洲集团的“C”高级无抵押债券评级比其公司家族评级低一个子级。

6、当代置业：出售当代绿建工程全部股权予腾云筑科，代价4947.38万元

6月6日，当代置业发布公告称于2022年6月4日，该公司间接全资附属公司绿色智慧投资（北京）有限公司（卖方）与独立第三方腾云筑科置业有限责任公司（买方）及目标公司订立股权转让协议。卖方有条件同意出售而买方同意购买目标公司的全部股权，代价为人民币4947.38万元。于出售事项完成后，目标公司及其附属公司各自将不再为当代置业附属公司，而彼等财务业绩将不再综合计入该集团的财务业绩。目标公司将豁免当代置业的其他应收账款约人民币6226.8万元，该集团将豁免目标公司的其他应付账款约人民币2031.7万元，债务豁免收益约人民币4195.1万元。当代置业董事预期，出售事项的所得款项净额人民币4947.38万元将用作集团的营运资金。

7、中国宏泰发展：今日起短暂停牌，以待收购及合并守则刊发内幕消息

6月6日，中国宏泰产发布公告称，短暂停牌。应中国宏泰发展要求，其股份自6月6日（星期一）上午9时正起于香港联合交易所有限公司短暂停止买卖，以待根据香港公司收购及合并守则刊发构成公司内幕消息公告。另据此前报道，6月2日，标普发布消息称，应中国宏泰发展要求，已撤销该公司的“B-”发行人信用评级。评级撤销前，这家工业园区开发商的展望为“稳定”。